헤더영역 바로가기

컨텐츠영역 바로가기

네비게이션메뉴영역 바로가기

종목을 찾아볼까요?

시황

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 3/4

시그널엔진
2025-03-04 08:14:05


3/4 (화) 모닝 브리프


◆ Market


- 다우존스산업: 43,191.24 (-1.48%)

- S&P500: 5,849.72 (-1.76%)

- 나스닥: 18,350.19 (-2.64%)

- S&P500 VIX: 22.78 (+16.05%)

- 달러인덱스: 106.57 (-0.70%)

- WTI선물: 68.37 (-1.99%)

- MSCI 한국 Index Fund: 54.32 (-0.64%)


◆ Comment


- 우리 증시는 대체로 약세 예상. 내일 예정된 트럼프 행정부의 멕시코, 캐나다, 중국에 대한 관세 부과가 우리 증시에도 위험자산 선호심리 후퇴로 연결되며 부담 요인이 될 전망.

- 미국의 스태그플레이션 우려도 부담 요인. 다만, 관련 우려들이 상당부분 반영되었다는 점에서 약세 폭은 제한적일 가능성 높음.

- 어제 미 증시는 약세 마감. 대체로 부진한 경제지표와 트럼프 행정부의 상호관세 우려가 시장을 지배하면서 위험자산 선호심히 악화로 연결.

- 미국의 2월 제조업 PMI는 52.7로 시장 예상(51.6)을 상회, ISM 제조업 PMI는 50.3으로 시장 예상(50.6)을 소폭 하회하는 등 대체로 긍정적이었으나, 세부지표가 부정적이었던 점이 투심 악화로 연결.

- ISM 제조업 신규주문의 경우 48.6으로 이전(55.1) 하회 및 위축국면 진입, 반면 제조업물가지수는 62.4로 예상(56.2) 및 이전(54.9)을 모두 상회. 경기 둔화 및 인플레이션 우려를 자극.

- 멕시코와 캐나다, 중국에 대한 추가 관세 부과를 앞둔 상황에서 외국산 농산물에 관세 부과를 언급한 점이 부담 요인. 장 마감을 앞둔 기자회견에서 4월 2일부터 상호관세 부과 시작, 3월 4일부터 캐내다, 멕시코에 25% 관세 부과를 강조하면서 무역 분쟁 우려 자극.

- 알베르토 무살렘 세인트루이스 연은 총재가 1분기 성장이 강하지 않을 수도 있다고 발언하면서 미국 경기 둔화 우려를 자극.




3/4 장 전 주목할 만한 주요 뉴스 헤드라인


ㆍ 美 2월 제조업 업황, 확장 유지했지만…관세 충격 '가시화'(종합)

ㆍ 'GDP 나우', 1분기 더 깊은 마이너스 성장 전망…'-2.8%'로 1.3%P↓

ㆍ 세인트루이스 연은 총재 "1분기 성장 강하지 않을수도"

ㆍ 트럼프 "4일부터 캐나다·멕시코에 25% 관세 부과 시작"(상보)

ㆍ 팩트셋 "월가, S&P500 기업 1분기 실적 전망 대폭 하향 조정"

ㆍ 유로존 2월 CPI 예비치 2.4% 상승…시장 전망치 상회

ㆍ 유로존 2월 제조업 PMI 확정치 47.6…예비치 상회ㆍ2년만에 최고

ㆍ 중국 제조업황, 2월에도 회복세 지속

ㆍ 2월 수출 526억 달러·증가세 전환…시장예상치 하회(종합)




3/4 오늘의 주요 산업 리포트 요약


[철강] 철강금속 Weekly: 미국, 중국산 철강에 대한 추가 수입 규제 실시

하나증권 박성봉,이상훈

ㆍ 국내 철강 유통가격: 철강사들의 가격 인상 기조와 중국산 수입 규제 영향으로 판재류 중심 상승세 전환 

ㆍ 중국 철강 유통가격: 원재료 가격 상승으로 반등 성공. 미국은 철강 수입 관세 부과로 4주 연속 상승 

ㆍ 산업용 금속가격: 트럼프의 구리 관세 본격적인 조사 지시로 전반적으로 상승


[조선] 조선/기계 주간 코멘트-조선, 해운 시장에서 중국과 미국의 영향력

삼성증권 한영수

ㆍ 선박 수요자로서의 미국, 공급자로서의 중국의 영향력


[화장품] Charts of the week

한국투자증권 김명주,전유나

ㆍ 중국 화장품 산업은 회복될 수 있을까? 

ㆍ 관련 기업: 이마트와 코스맥스


[식품] 2월 잠정 수출 통계 업데이트

LS증권 박성호

ㆍ 2월 잠정 라면 수출액 $121.2m(+30.4% YoY), 중국향 고성장 지속 

ㆍ 2월 잠정 음료 수출액 $61.0m(-0.2% YoY), 소주 수출액 $13.0m(+17.8% YoY) 

ㆍ 기타 가공식품 수출 통계 업데이트: 김, 빙과, 스낵, 담배


[식품] 수출이 견인하는 주가

DS투자증권 장지혜,김대성

ㆍ 25년 2월 음식료 수출 잠정치: 라면, 담배, 라이신 수출 견조 

ㆍ 삼양식품 최선호 유지. 단기적으로 실적 모멘텀 보유한 중소형주 순환 전망


[제약] 3월에 주목할 임상 결과

메리츠증권 김준영

ㆍ 국내 기업과 연관된 임상 모멘텀 체크 

ㆍ 3월 주목할 해외 기업: Soleno Therapeutics(SLNO US)


[은행] 1월 은행 여수신 및 가중평균금리 동향

BNK투자증권 김인

ㆍ 1월 총대출 7.3조원 증가 대비 총수신 33.3조원 감소 

ㆍ 2025년 상장은행 연간 NIM 하락 폭은 5bp 내외로 크지 않을 전망


[은행] 1월 가중평균금리 동향: 가산금리와 기준금리 인하압력 공존

LS증권 전배승

ㆍ 신규 예대금리차 반등세 지속, 잔액 예대금리차 1bp 반락 

ㆍ 가산금리 인하 압력과 추가 금리인하 가능성: 25년 은행권 NIM 10bp 내외 축소 전망


[은행] 은행 Weekly - 은행 자사주 매입 본격적으로 시작

하나증권 최정욱,김현수

ㆍ 전주 은행주는 4.0% 하락해 KOSPI 하락률 4.6%와 대동소이 

ㆍ 전주 특징주는 JB금융과 KB금융. 주가 하락 폭이 각각 6.3%와 4.3%로 가장 컸는데 증시가 조정 국면에 진입하자 업종내에서 multiple이 가장 높은 두 은행의 하락 폭이 더 크게 나타났던 것으로 추정 

ㆍ 주요 언론에 따르면 반얀트리 해운대 부산 시공사인 부산 소재 건설사 삼정기업이 계열사인 삼성이앤씨와 함께 27일 기업회생 신청을 한 것으로 보도


[증권] 저녁먹고 주식이나 사볼까

대신증권 박혜진

ㆍ 3월 4일 대체거래소 출범, 연간 BK 수수료 수익 최대 1.6조원 증가 가능 

ㆍ IMA 논의 재점화, 증권사 대형화, 모험자본 활성화의 정부정책 함의 확인 

ㆍ 국내 거래대금 다시 증가, 일반환전 업무 인가되며 신규 수익원 발굴


[IT서비스] 양자컴퓨터, 생태계 확장 본격화

KB증권 김동원,김준섭

ㆍ 최근 4개월간 빅테크 양자컴퓨터 개발 급진전, 2~3년 내 슈퍼컴퓨터 성능을 상회 

ㆍ 양자컴퓨터 사용자 수 매년 +50% 증가, 누적 투자규모 50조원 

ㆍ 양자컴퓨터 이용자 80% IBM S/W 퀴스킷 사용, 엔비디아 S/W 쿠다 생태계 확장 전략과 동일


[IT서비스] 스마트폰 수요는 회복 중

대신증권 박강호

ㆍ 3월 : 비중확대 유지, 휴대폰 부품을 주목 

ㆍ 엔비디아 실적은 우려 속에 호조(컨센서스 상회), AI 과잉 투자 이슈에 추가 검증


[핸드셋] 25년 1월 스마트폰 판매량 잠정치: 이구환신 효과 확인. 남은 건 재고 소진 여부

하나증권 김록호,김영규

ㆍ 글로벌 스마트폰 1월 판매량은 전년동월대비 5% 증가, 전월대비 2% 감소한 1억 434만대 기록 

ㆍ 중국 판매량은 전년동월대비 18%, 전월대비 41% 증가한 2,906만대 기록 

ㆍ 미국 판매량은 전년동월대비 4%, 전월대비 31% 감소한 877만대 기록


[전자장비와기기] Weekly 이배속 : EU Action plan 시나리오별 대응 전략

하나증권 김현수,홍지원

ㆍ 데이터 포인트 해석 및 투자 전략 : 트레이딩 기회 적극 활용 

ㆍ Car : 르노 CSO, 유럽 CO2 규제 완화 가능성 언급 

ㆍ Cell : VW·CATL, 배터리 연구 협력 MOU 체결


[전기제품] 전기전자 Weekly: 가시성 높은 지표들에 주목

하나증권 김록호,김영규

ㆍ 미국 경기 우려로 국내외 모두 부진 

ㆍ 불안한 매크로. 재고 소진 방향성은 확실 

ㆍ 중국 1월 스마트폰 출하량


[게임엔터테인먼트] GAMES EVERYWHERE

하나증권 이준호

ㆍ 다시, 핸드 헬드 

ㆍ 시장 확장과 산업 변화 

ㆍ 대형주 Top Pick: 크래프톤/시프트업, 중소형주 Top Pick: 네오위즈


[복합유틸리티] 전력기기 중간점검

SK증권 나민식

ㆍ 딥시크 이후에 회복탄력성이 떨어지는 주가 

ㆍ 25 년에도 여전히 사이클은 확장 전망 

ㆍ 그러나 단기적으로 투자심리 훼손은 피할 수 없음




3/4 오늘의 주요 목표주가 상향 및 신규 커버 리포트 요약


<태광[023160] 4Q24 Re 더딘 실적 성장보다 확대되는 LNG 기대>

신한투자증권 이동헌,이지한

ㆍ 과점적 기자재의 가치 

ㆍ 4Q24 Review: 매출 이연에도 무난한 실적, 결국 기대는 LNG 

ㆍ Valuation & Risk: 트럼프 정책은 변수이나 LNG 산업 성장은 자명


<코스맥스[192820] 코스맥스가 화장품 섹터를 살렸다>

유안타증권 이승은

ㆍ 대형사는 다르다! K-Beauty 세대교체 완료


<글로벌텍스프리[204620] 올리브영과 K-뷰티로 실적 ‘리프팅’?>

DS투자증권 김수현,강태호

ㆍ 피부 미용 / 성형 시장이 동사 실적 ‘부스터’ 역할 

ㆍ 25년 실적 추정치 상향 조정할 수 밖에 없는 이유 

ㆍ 25년 실적 추정치 상향에 따라 목표주가 상향 조정


<에이피알[278470] 글로벌 K-Beauty 선두주자로 도약>

유안타증권 이승은

ㆍ 2025년 가이던스 매출액 1조원, 영업이익률 17~18% 

ㆍ 2025년 주목할 시장 미국과 유럽


<보로노이[310210] 보여줄 것이 많은 25년>

유안타증권 하현수

ㆍ 예상보다 빠른 VRN11 임상 결과 

ㆍ ORIC-114(VRN07)은 1차 치료제로 

ㆍ 투자 의견 Buy, 목표 주가 24만원으로 상향


<쏘카[403550] 더 이상 모른척할 수 없는 자율주행 기회>

SK증권 박찬솔

ㆍ쏘카는 국내 가장 경쟁력 있는 차량 공유 서비스 

ㆍ수도권에서 약 2,500개 사이트, 11,000대의 차량을 보유/서비스 중 

ㆍ최근 2개 분기 마케팅비 축소, 영업흑자 기록 등 실적 턴어라운드 국면에 있어 주가 조정을 매수 기회로 판단 

ㆍ쏘카는 관계사인 라이드플럭스(지분율 16.9%)와 26/27년 자율주행 서비스 출시가 가능하다고 판단 

ㆍ목표주가 25,000원, 매수의견으로 신규 커버리지 개시



- 시그널랩 리서치

- https://t.me/siglab

시그널엔진

기관 투자자들이 사용 중인 투자 솔루션

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 3/11

시황

25.03.11 16:14

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 3/11

시황

25.03.11 08:26

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 3/10

시황

25.03.10 16:14

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 3/10

시황

25.03.10 08:21

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 3/7

시황

25.03.07 16:13

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 3/7

시황

25.03.07 08:19

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 3/6

시황

25.03.06 16:13

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 3/6

시황

25.03.06 08:19

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 3/5

시황

25.03.05 16:15

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 3/5

시황

25.03.05 08:23

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 3/4

시황

25.03.04 16:14

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 3/4

시황

25.03.04 08:14

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 2/28

시황

25.02.28 16:14

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 2/28

시황

25.02.28 08:19

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 2/27

시황

25.02.27 16:13

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 2/27

시황

25.02.27 08:20

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 2/26

시황

25.02.26 16:14

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 2/26

시황

25.02.26 08:22

[시그널랩] 마감 시황 및 주요 경제지표 체크 - 2/25

시황

25.02.25 16:13

[시그널랩] 아침 시황 및 주요 체크 포인트 - 2/25

시황

25.02.25 08:21

로그인을 해주세요.

유레카 AI

    AI 분석

    한경유레카에서만 제공되는 투자의견을 받아보세요

    투자정보

    • 이용약관
    • 개인정보처리방침